Qu’est-ce que le NASDAQ ?

Dans ce guide, nous allons voir ensemble dans un premier temps ce qu’est le NASDAQ et comment il fonctionne. Puis nous verrons comment il influence les marchés et enfin comment investir dans le NASDAQ.

Histoire et évolution du NASDAQ

Quelle est l’origine du NASDAQ ?

La “National Association of Securities Dealers” (NASD) a fondé le NASDAQ en 1971. Le NASDAQ a été créé pour répondre aux besoins croissants de rapidité et d’efficacité sur les marchés boursiers. Avant 1971, les transactions boursières se faisaient principalement par téléphone et sur papier, ce qui entraînait des délais longs ainsi que des erreurs. La NASD a alors décidé de créer un système automatisé pour faciliter et accélérer les échanges boursiers.

Le NASDAQ a été le pionnier dans l’utilisation des technologies informatiques pour les transactions, devant la première bourse électronique. Il avait pour objectifs d’améliorer la transparence des transactions, de réduire les coûts pour les investisseurs et d’apporter une meilleure visibilité sur les prix des actions. Ce modèle innovant a inspiré de nombreuses autres bourses à travers le monde et a révolutionné l’univers du trading. Depuis sa création, son importance dans l’économie mondiale n’a cessé de croître. C’est d’ailleurs la deuxième bourse la plus importante au monde derrière la Bourse de New York.

Évolution et développements du NASDAQ

Après sa création en 1971, le NASDAQ a évolué et a été marqué par plusieurs moments clés.

Les années 1900

Tout d’abord, en 1985 l’indice NASDAQ-100 voit le jour. Il regroupe les 100 plus grandes entreprises non financières cotées sur cette bourse. Cet indice est composé de divers secteurs, mais un secteur le domine, la technologie. Il est donc naturellement devenu un baromètre important de la performance des grandes entreprises technologiques.

L’introduction en Bourse de Microsoft en 1986 a été un des évènements importants pour le NASDAQ. Cette introduction a non seulement renforcé la position du NASDAQ en tant que marché de choix pour les entreprises technologiques, mais elle a également mis en lumière le potentiel de croissance des entreprises du même secteur.

Les années 1990 ont été signe d’une croissance exponentielle des actions technologiques. Son cours a atteint un sommet de 5 048 points en mars 2000. Cependant, l’éclatement de la bulle internet a provoqué une chute fondamentale des cours des actifs du domaine technologique.

Les années 2000

La NASDAQ a vu son cours tomber à 1110 points en 2002, lui faisant perdre près de 78% de sa valeur.

L’année 2012 a été une année phare pour le NASDAQ avec l’introduction en bourse de Facebook considérée encore aujourd’hui comme l’une des plus grandes introductions de l’histoire. Cette introduction a souligné l’importance continue du NASDAQ pour les entreprises technologiques de premier plan.

Au cours des années 2010 et 2020, le NASDAQ Composite a atteint de nouveaux sommets historiques grâce à la croissance évidente des entreprises du secteur technologique. Par exemple, en juin 2020, le NASDAQ Composite a dépassé les 10 000 points pour la première fois.

La pandémie de COVID-19 a provoqué une volatilité significative sur les marchés financiers, y compris sur le NASDAQ mais sur une courte durée. La demande accrue pour les technologies et les services en ligne a très vite pris le relais. En effet, suite aux confinements mondiaux, les nouvelles technologies ont été fortement sollicitées pour répondre aux besoins de la population. Ce qui lui a permis de rebondir rapidement pour atteindre des niveaux records en 2021.

L’année 2022 a été une période de turbulences, marquée par des défis économiques mondiaux, des ajustements de politique monétaire et des corrections dans le secteur technologique. Il a par la suite retrouvé rapidement sa tendance haussière et a atteint de nouveaux records historiques à plus de 18 000 points.

Quelles sont les entreprises qui le composent ?

Le NASDAQ Composite est composé de plus de 3 000 entreprises de divers secteurs, bien que le secteur technologique domine. Environ la moitié de l’indice est constituée d’entreprises technologiques avec des poids lourds comme Apple, Microsoft, Nvidia et Alphabet (Google). Cependant, d’autres secteurs d’activité sont également présents, comme le secteur de la consommation discrétionnaire. Il représente environ 15% avec de grandes entreprises comme Amazon ou Tesla. Le secteur de la santé compose environ 10% de l’indice, avec des entreprises comme Amgen et Gilead Sciences. Les services de communication, tels que Facebook (Meta) et Netflix, représentent également environ 10%. Les secteurs restants incluent les services financiers à environ 5%, les industries à 5% également puis d’autres secteurs plus petits.

Cette large composition lui permet de refléter non seulement la performance des entreprises technologiques, mais aussi celle d’autres secteurs importants de l’économie mondiale. Si vous souhaitez avoir plus de détails et une liste complète des entreprises qui le compose, vous pouvez consulter des sources financières comme le site officiel du NASDAQ.

Comment fonctionne le NASDAQ ?

Comme vu précédemment, la structure de cette bourse repose sur un système entièrement électronique, contrairement au NYSE, qui utilise une salle de marché physique.

Les principaux indices du NASDAQ

Le NASDAQ est composé de plusieurs indices clés représentant des segments spécifiques du marché, mais les deux principaux indices sont :

• Le NASDAQ Composite est l’un des principaux indices boursiers de la bourse NASDAQ. Il regroupe plus de 3 000 actions cotées sur le marché électronique NASDAQ. Il inclut une vaste gamme de sociétés, allant des grandes entreprises multinationales aux petites sociétés de croissance. Sa composition est particulièrement concentrée dans le secteur technologique, mais inclut également des entreprises d’autres secteurs. C’est en quelque sorte un indicateur de la performance globale des actions cotées sur cette bourse. 
• Le NASDAQ-100, qui est en quelque sorte un indice réduit du NASDAQ Composite. Il inclut les 100 plus grandes entreprises non financières du NASDAQ. Cela signifie que les entreprises avec une plus grande valeur de marché ont un poids plus important dans l’indice. Cependant il y a aussi des ajustements pour empêcher qu’une seule entreprise ne domine trop l’indice. Cet indice est recalibré chaque année en prenant en compte les changements concernant les tailles entreprises. Ces évolutions vont permettre d’intégrer les nouvelles entrées et sorties.

Il est dominé par le secteur technologique car il héberge de très grandes puissances comme Apple ou Microsoft. Environ 50% des entreprises qui le composent sont technologiques. C’est pour cela qu’aujourd’hui c’est un baromètre crucial pour l’innovation et la performance des entreprises technologiques à travers le monde.

Quel est l’impact et l’influence du NASDAQ ?

L’influence économique de cette bourse

Le NASDAQ exerce une influence économique majeure aux États-Unis et dans le monde. Aux États-Unis, une forte performance de cette bourse indique une santé robuste des entreprises technologiques, encourageant la création d’emplois et l’augmentation des investissements dans ce secteur. Par exemple, des géants comme Apple et Microsoft, cotés sur cette bourse entraînent des effets positifs sur l’économie grâce à leurs innovations et à leurs vastes chaînes d’approvisionnement.

Sur le plan mondial, il attire des investissements étrangers, car les investisseurs internationaux cherchent à profiter de la croissance des entreprises technologiques américaines. Ce phénomène a un effet de contagion, influençant les marchés boursiers mondiaux, comme lorsque les fluctuations du NASDAQ impactent les indices européens et asiatiques. De plus, la modernisation des systèmes de négociation inspirée par le NASDAQ a standardisé les pratiques boursières, améliorant la transparence et l’efficacité des marchés financiers globaux, tout en favorisant des partenariats et des collaborations internationales qui stimulent l’innovation transfrontalière.

Quelles sont les performances et les tendances du NASDAQ ?

Historiquement, le NASDAQ a montré une forte croissance, en particulier grâce à la montée en puissance des entreprises technologiques. Il a montré à plusieurs reprises que, malgré les crises, il a toujours réussi à se relever et à croître. Il est considéré comme étant une référence de croissance pour le secteur technologique. Le NASDAQ composite a progressé de 873% au cours des 15 dernières années, ce qui représente environ 16,4% par an. Le NASDAQ a même été plus performant que d’autres indices comme le S&P 500 ou le Dow Jones qui ont respectivement progressé de 12,6% et 10,7% en moyenne par an depuis 15 ans.

Actuellement, il continue de montrer une tendance haussière, alimentée par les innovations technologiques et la croissance des entreprises du secteur. À l’avenir, on peut s’attendre à ce que le NASDAQ reste un acteur clé dans le développement de nouvelles technologies et  dans l’évolution des marchés financiers mondiaux.

En étant plus modéré, on peut se dire que l’évolution du Nasdaq dépendra de la dynamique continue du secteur technologique et de l’innovation. Les avancées technologiques ne cessent de croître, notamment avec le développement de l’intelligence artificielle, de la 5G, ou de la blockchain. Le Nasdaq pourrait maintenir une tendance à la hausse, porté par la croissance des géants technologiques et des entreprises innovantes.

Vous devez cependant rester vigilant sur la volatilité de ce secteur qui peut être influencé par des facteurs macroéconomiques, des régulations potentielles et les fluctuations des marchés mondiaux. Il est donc important de surveiller les avancées technologiques, les performances économiques mondiales, ainsi que les politiques fiscales et réglementaires. Ces données vont vous permettre d’évaluer l’évolution à long terme du NASDAQ.

Comment investir dans le NASDAQ ?

Les différents types d’investissements possibles

Investir dans le NASDAQ présente plusieurs avantages et implique plusieurs étapes et stratégies d’investissement.

Investir dans les actions individuelles du NASDAQ

Vous pouvez investir directement dans les actions des entreprises cotées au NASDAQ, ce qui vous permet de cibler directement les entreprises à forte croissance comme Appel Microsoft ou Tesla par exemple. Ce type de placement peut être très rentable, mais il comporte également un risque élevé. Par exemple, les actions de Nvidia ont connu une hausse spectaculaire de plus de 1000 % au cours des cinq dernières années. Cependant elles peuvent aussi être exposées à des fluctuations importantes. Vous pouvez acheter des actions individuelles de sociétés cotées sur le Nasdaq, comme Apple, Amazon, ou Miscrosoft, en utilisant un compte de courtage en ligne.

Investir dans un ETF du NASDAQ

Vous pouvez également décider d’investir dans des fonds indiciels ou des ETF (Exchange-Traded Funds). Les ETFs comme le Fidelity Nasdaq Composite ETF (NASDAQ: ONEQ) vont vous permettre d’investir sur l’ensemble de l’indice NASDAQ Composite, vous offrant ainsi une diversification et réduisant le risque par rapport à l’investissement dans une seule action. Exemples d’ETFs liés au NASDAQ :

• Invesco QQQ Trust (QQQ) : Ce ETF suit les 100 plus grandes entreprises non financières cotées au NASDAQ.
• Fidelity Nasdaq Composite ETF (ONEQ) : Ce ETF offre une large exposition au NASDAQ Composite.

Les ETFs sont souvent considérés comme un investissement rentable à long terme en raison de leur diversification. Par exemple, le QQQ a enregistré une croissance moyenne annuelle d’environ 20 % au cours des cinq dernières années.

Utiliser des options

Acheter des call options si vous anticipez une hausse des prix ou des put options pour vous protéger contre une baisse.

• Exemples : Vous pouvez utiliser des call options sur Microsoft avant une annonce de produit innovant.

N’oubliez pas qu’avant tout investissement il est important d’effectuer une analyse fondamentale et technique des actions ou des fonds choisis. Vous devez également surveiller les tendances du marché, et rester informé des nouvelles économiques et sectorielles. Comme le NASDAQ est fortement dominé par des entreprises technologiques. Il est essentiel de suivre les innovations et les avancées dans des domaines clés du secteur comme l’intelligence artificielle, le cloud computing, la cybersécurité, et les technologies 5G.

Conclusion

En résumé, le NASDAQ est une bourse de valeurs essentielle qui joue un rôle vital dans l’économie mondiale, en particulier dans le secteur des nouvelles technologies. Son histoire riche et son évolution constante ont montré sa capacité à s’adapter et à innover. Pour les investisseurs, le NASDAQ offre de nombreuses opportunités, mais également des défis. En comprenant bien son fonctionnement et ses tendances, il est possible de tirer parti de ses atouts tout en gérant efficacement les risques. À l’avenir, le NASDAQ continuera sans doute de jouer un rôle central dans le paysage financier mondial, influençant les innovations et les performances économiques à l’échelle globale.